Здравствуйте, я хочу показать вам сегодня некоторые ошибки, которые могут очистить ваш инвестиционный портфель. Я собрал как свой собственный опыт, так и истории людей, которые понесли серьезные потери из-за отсутствия знаний. Надеюсь, вам не придется учиться самостоятельно.
Знания важнее информации
Многие инвесторы считают, что ключом к успеху является постоянное отслеживание новостей. Я думаю, это дерьмо. Наиболее важным является знание: понимание ликвидности, специфики отдельных активов и почему золото, акции или криптовалюта ведут себя по-разному.
Между тем, информация доходит до обычного инвестора с опозданием. Их используют сначала люди, наиболее близкие к источнику, затем крупные учреждения и участники рынка с технологическим преимуществом. Мы часто узнаем все только из СМИ. Есть такая поговорка: если бы только просмотр новостей приносил деньги, журналисты были бы самыми богатыми людьми в мире.
Более того, я считаю, что СМИ можно использовать для подпитки эмоций, потому что крупным игрокам нужна ликвидность. В январе 2019 года, после падения биткоина с почти 20 000 до примерно 3300-3600 долларов, было громко, что он может упасть до нуля (красная точка на графике ниже). Аналогичные заголовки появились после краха FTX в ноябре 2022 года, недалеко от дыры в 15 600 долларов США. Несколько дней спустя мы покупали, потому что я видел сходство с четырьмя годами назад.
Негативные заголовки в СМИ в 2019 году близки к ценовой дыре на биткоин
Аналогичный механизм я вижу и в комментариях тех, кто хорошо узнаваем. Сначала курсы делают огромный ход, а потом появляется медийное обоснование, что "так будет всегда". Я также считаю, что концентрация собственности СМИ способствует дублированию одних и тех же нарративов.
Когда цены сильно падают, СМИ могут усилить страх. Когда рынок нагревается до красного, это может усилить жадность. Джим Крамер из CNBC даже рассматривается некоторыми инвесторами как «антииндикатор». Поэтому не стройте стратегии на громких комментариях. Научитесь отличать знания от информации.
Получение быстрой прибыли может стоить много
Ранние инвесторы, в том числе те, кто начинает с 40 лет, часто хотят быстро наверстать упущенные годы. Они тянутся влево, избавляются от наличных и выбирают самые переменные активы. Я знаю людей, которые потеряли свои сбережения из-за такого подхода. Один из его друзей обнулил счет за два месяца.
Я также видел, как люди покупали небольшие горнодобывающие компании вместо физического золота, а вместо биткоина — альткоины, потому что надеялись на большую прибыль. Когда наступила корректировка на 40-60%, началась паника и продажи в самый худший момент. Большинство людей просто переоценивают свой умственный иммунитет.
Вот почему я всегда храню часть своего кошелька наличными. В исключительных случаях ее доля упала до 2%, а когда я осторожен, она составляет около 18-20%. ]>Для начинающего инвестора]> Поддержание 15-20% денежных средств также имеет психологическую ценность. Когда рынок падает, вы можете думать о покупках, а не беспомощно наблюдать, как тает ваш кошелек.
Наличные в кошельке также имеют большое психологическое значение. Если у вас есть средства, отложенные на будущие покупки, падение рынка не должно вызывать панику. Наоборот, их можно рассматривать как возможность покупать активы по более низким ценам. Это совершенно другое для тех, кто вложил весь капитал и может только видеть, как сокращается их портфель. Я сам прошел через множество сложных рыночных ситуаций, и я знаю, что ]>Психический иммунитет]> Она строится прежде всего на опыте.
Также очень важно, чтобы у вас были реалистичные ожидания относительно прибыли от инвестиций. Для многих людей, особенно тех, у кого мало капитала, 15% в год кажется непривлекательным результатом. Но помните о силе соединения процента. Если вы зарабатываете 15% в год, то через пять лет ваш капитал не увеличивается на 75%, а удваивается более или менее. Это связано с тем, что в каждом последующем году прибыль рассчитывается из возрастающей суммы. И если вы достигнете 22% в год, что является нашей средней годовой нормой прибыли с начала 2020 года до середины 2026 года, долгосрочная разница станет еще более впечатляющей.
Стремление к быстрому результату может привести не только к потере денег, но и к нескольким годам инвестиций. Кто-то теряет все через год, а потом в течение следующих двух лет боится вернуться на рынок.
Continue reading: ]>10 ошибок и мифов, которые очистят ваш кошелек]>
]>Миллиардные убытки Карлу Икану. Какую ошибку совершил легендарный инвестор?]>
Автор: ]>Трейдер21]>
