Доллар, нефть и золото: акции и облигации падают, а W3-On-Risk возвращается

Все выглядело шикарно и BTFD-y Иран направил несколько миссий в сторону Израиля; «союзники» заблокировали 99% из них; и Израиль оказался маловероятным. Акции выросли, криптовалюта выросла, нефть упала, как «WW3-off» означает риск.

Но, Тогда заголовки просто продолжали приходить с Ближнего Востока.Воцарились опасения, что ситуация снова быстро обострится, что приведет к росту цен на нефть, золото и доллар.

Добавьте к этому тот факт, что доходность 2Y повысилась на 5,00% (после сильных номинальных розничных продаж) и «риск-офф» быстро консолидировал веселье покупателей.

В частности, 5.00% не было интересным местом для S&P 500 в последние пару лет.

Источник: Bloomberg

...и это кажется тем же, что и сейчас, когда майоры обращают солидный ранний успех в серьезную слабость, когда день разворачивался. Nasdaq и Russell 2000 были крупнейшими проигравшими в этот день, скачавшись с почти 1% прибыли до 1,5% проигрышей к концу дня.

Это было самое большое двухдневное падение для сингла S&P 500 10 марта 2023 года.

Интересно, что трейдеры 0-DTE агрессивно покупали призывы к этому падению акций (как оказалось, они забыли, что доски выкупа в настоящее время отключены и недоступны для их спасения).

Источник: SpotGamma

Банки восстанавливаются в очень смешанном состоянии с Goldman, взлетевшими сегодня после многих лет, но JPM по-прежнему несет большие убытки с пятничных дней.

Источник: Bloomberg

«Самый короткий» Акции инсценировали повсеместную попытку сжатия на открытом рынке, но с этого момента они довольно последовательно продавались, чтобы закрыться по их стоимости в течение двух месяцев.

Источник: Bloomberg

Пострадали не только мелкие запасы. Корзина акций MAG7 постучала довольно сильно, повторяя сбой четверга с прошлой недели.

Источник: Bloomberg

Облигации были уродливыми, но прежде чем мы пойдем туда, мы заметим, что акции в конечном итоге играли в догонялки до их реальности сегодня.

Источник: Bloomberg

Сокровища были проданы по всем направлениям сегодня с самым большим хитом (30Y + 11bps, 2Y + 4bps).

Источник: Bloomberg

... что косвенно затопило молодую кривую (230-е годы), стерев все ИПЦ...

Источник: Bloomberg

Доллар вырос до самого высокого уровня с 13 ноября - это самый большой 4-дневный прирост с начала февраля 2023 года.

Источник: Bloomberg

Криптовалюта продолжила свою поездку на американских горках, поднявшись за одну ночь (HK BTC ETFs?) до $67 000 (стирая падение в выходные на иранскую атаку на Израиль), а затем упала в соответствии с Nasdaq, поскольку распродажа акций Ускорилась.

Источник: Bloomberg

Цены на нефть вернулись от более ранней погоды, а Brent вернулся выше $90, а WTI превысила $85

Источник: Bloomberg

Золото упало на ранней стадии после печати розничных продаж, но затем рвануло обратно, поскольку военный премиум был добавлен обратно.

Источник: Bloomberg

Schwab Global Investment Stratgeist Джефф Кляйнтоп Необыкновенная «война» золота В посте на X:

Золото растет с увеличением более чем на 14% в этом году. Цены достигли рекордного максимума в 2448,80 долларов за открытую среду в пятницу, поскольку инвесторы привязаны к дальнейшему побегу на Ближнем Востоке. Это намного больше, чем то, что используется для геополитических событий.

Несколько причин помимо геополитики:

• Инвесторы по-прежнему ведут войну с затяжной инфляцией в США и могут рассматривать золото в качестве хеджирования.

• Еще более сильный рост на 20% в серебре в этом году может также помочь чипу моста с искусственным интеллектом.

• Экономика Индии продолжает бум, повышая спрос на золотые ювелирные изделия в стране-потребителе золота.

Не забывайте, что сегодня День налогов...

Источник: Goldman Sachs

Какой сезон является самым низким за месяц...